Понятие «диверсификация» очень важно для инвестора, так как напрямую связана с рисками и возможностью их уменьшать.
Проще всего диверсификацию описать поговоркой «Не держите все яйца в одной корзине». В применении к нашей теме это значит, что не стоит инвестировать все средства в одно место, какое бы доходное и стабильное оно не было, инвестиционный капитал стоит распределять между разными управляющими, чтобы возможные потери в одном из вложений компенсировались вложениями в остальные.
Предлагаю углубиться в эту тему и рассмотреть, какие виды диверсификации существуют и как они могут уменьшить наши инвестиционные риски.
Виды диверсификации
Для начала перечислю виды диверсификации:
- Инструментальная стратегия диверсификации
- Валютная стратегия диверсификации
- Институциональная стратегия диверсификации
- Видовая стратегия диверсификации
- Транзитная стратегия диверсификации
Думаю, многим уже стало понятно, что подразумевают каждый из них, но все же рассмотрим каждый в отдельности.
Инструментальная диверсификация
Самый популярный вид — распределение средств по нескольким инструментам одного и того же вида.
Простым для понимания примером может служить портфель из нескольких ПАММ счетов одной компании-брокера, в расчете на то, что все неудачи одного из членов получившейся «команды» будут компенсироваться успехами всех остальных и общая доходность будет положительная.
Валютная диверсификация
Многие из вас хранят свои сбережения сразу в нескольких валютах, помимо рубля, это обычно доллары и евро. Зачем? Все просто падение рубля относительно доллара компенсируется ростом доллара, которые так же у вас есть. То же самое нужно делать и в инвестициях.
Представим, что мы совершаем все инвестиции в долларах и наши долларовые счета неуклонно растут, но сам доллар активно падает в цене по отношению к нашей родной валюте — рублю. В итоге реального дохода нет, хотя цифры и стали больше. Инвестирование в нескольких валютах одновременно сгладило бы изменение курса валют. Диверсификация на основе валютного разделения подразумевает портфель из активов в разных валютах, что защищает Вас от риска больших падений какой либо валюты.
Даже разделив капитал на USD и EUR — вы уже очень сильно уменьшаете подобный вид риска, так как EUR/USD на долгое время является одной из самых торгуемых на Forex валютных пар. Падает доллар = растет евро, и наоборот. А наиболее стабильными валютами являются швейцарский франк и золото.
Институциональная диверсификация
Институтами являются компании, под крылом которых работают наши деньги.
Вы можете разделить средства между сотней ПАММ счетов одной компании, но если эта компания прекратит свою работу и откажется исполнять свои обязательства по выплатам, то ситуация окажется достаточно плачевной. Институциональная диверсификация портфеля между различными организациями способна защитить Ваши сбережения и от такого вида риска.
Видовая диверсификация
До этого мы с Вами рассматривали только инвестиции на рынке Forex. А теперь представьте, что вдруг вдруг, по каким то причинам (например, изменения в законодательстве) данный вид инвестиций Вам стал недоступен. Сложно придумать пример, близкий к реальности, если брать инвестиции на Forex, но другие типы инвестиций вполне могут иметь реальные причины исчезнуть как вид по самым разным причинам.
Вложите часть денег в ПАММ-счета, часть в высокодоходные проекты, часть инвестируйте в недвижимость, купите долю в бизнесе итп. Это и есть видовая диверсификация.
Транзитная диверсификация
В цепочке между вами и компанией, которая приносит вам прибыль есть еще один участник, тот, кто производит транзит ваших денег — банки, платежные системы итп. История знает много случаев, когда закрывались банки и деньги на счетах канули в лету, электронные деньги WebMoney внезапно перестали работать в Украине, одна из самых популярных ранее электронных платежных систем Liberty Reserve была закрыта несколько лет назад, сейчас ходит много слухов о том, что криптовалюты, такие как BitCoin попадут под запрет в России.
Выбирая инструмент для вложений, следите за тем, чтобы у Вам было доступно несколько видов платежных систем для пополнения, а главное, вывода средств. Чем больше возможностей для транзита денег, тем больше транзитная диверсификация и меньше риска потерять кровно нажитые таким, казалось бы, нелепым способом.
Если у вас есть открытие счета в банках или платежных системах, так же стремитесь к тому, чтобы все яйца не лежали в одной корзине.
Не рискуйте там, где риска можно избежать! Диверсифицируйте!!
Удачных Вам инвестиций, и не забудьте подписаться на новые статьи.
Как вам статья?
